Недооцінений фактор: чому надлишок електроенергії в Китаї може знищити перевагу США у сфері чіпів

Енергопостачання як вирішальна зброя у світовій технологічній гонці

Чіпи Nvidia без розетки: сотні мільйонів доларів інвестовано, але живлення не видно.

Глобальні дебати щодо домінування у сфері штучного інтелекту (ШІ) досі велися майже виключно як гонка озброєнь, в якій домінували дискусії про напівпровідникові технології, алгоритми та обмеження експорту. Однак ретельний аналіз поточної геополітичної ситуації показує, що вирішальне поле битви змістилося: від чистої обчислювальної потужності до фізичної доступності електричної енергії.

Хоча Сполучені Штати є технологічним лідером завдяки таким компаніям, як Nvidia та OpenAI, вони дедалі більше стикаються з жорсткими межами своєї десятиліттями занедбаної енергетичної інфраструктури. Парадокс вражає: найсучасніші центри обробки даних вартістю сотні мільйонів доларів стоять порожніми, оскільки місцеві комунальні підприємства не можуть забезпечити з'єднання, а технологічні гіганти змушені будувати власні електростанції у своєрідному «енергетичному Дикому Заході».

На противагу цьому, Китайська Народна Республіка створила ситуацію стратегічної асиметрії. Завдяки масштабним державним інвестиціям у надлишкові енергетичні потужності та цільовим субсидіям Пекін компенсує своє технологічне відставання в розробці мікросхем. Логіка така ж проста, як і ефективна: те, чого китайським мікросхемам бракує в сирій потужності, вони компенсують величезною масою та практично безкоштовною енергією. Такий розвиток подій не лише змушує Захід радикально переглянути свої пріоритети промислової політики, але й ставить населення США перед дилемою зростання цін на електроенергію та нестабільності мереж, тоді як Китай послідовно використовує свою енергетичну політику як геополітичну зброю.

Підходить для цього:

• Криза інфраструктури штучного інтелекту в Америці: коли завищені очікування зустрічаються зі структурними реаліями

Як стратегічні надлишкові потужності Китаю з виробництва електроенергії та вузькі місця в американській мережі переосмислюють баланс сил у сфері штучного інтелекту

Розвиток штучного інтелекту перетворився на економічне та геополітичне змагання між Сполученими Штатами та Китайською Народною Республікою, результат якого залежить не лише від технологічних інновацій чи наукової досконалості, а й від набагато фундаментальнішого фактора виробництва: наявності електроенергії. Вона стала критичним ресурсом, що визначає успіх чи невдачу національних стратегій розвитку штучного інтелекту. У той час як американські технологічні компанії, незважаючи на передові напівпровідникові технології, стикаються з фізичними обмеженнями своєї енергетичної інфраструктури, Китай завдяки десятиліттям стратегічного планування досяг позиції, коли надлишкові потужності з виробництва електроенергії можуть бути стратегічно використані для просування вітчизняної індустрії мікросхем та прискорення розвитку штучного інтелекту. Ця асиметрична стартова позиція являє собою фундаментальний економічний парадокс, який принципово ставить під сумнів припущення щодо технологічної переваги та конкурентних переваг у цифрову епоху.

Економічні аспекти розширення центрів обробки даних

Глобальна хвиля інвестицій у центри обробки даних зі штучним інтелектом досягає історично безпрецедентних масштабів і трансформує фундаментальні моделі руху капіталу та промислового розвитку. Goldman Sachs оцінює, що американські технологічні компанії інвестують 737 мільярдів доларів у нову інфраструктуру центрів обробки даних до кінця 2026 року — суму, порівнянну з національними інвестиційними програмами та визначальну динаміку цілих секторів економіки. Це накопичення капіталу зосереджено в певному типі інфраструктури, створення вартості якої пов'язане не з фізичним виробництвом, а з обробкою інформації високоспеціалізованими напівпровідниковими чіпами. Економічне значення цього розвитку проявляється в тому, що окремі центри обробки даних наразі вважаються найціннішими будівлями у світі не через їх архітектурний дизайн чи розмір, а через технології, які вони містять.

Енергоємність цієї нової інфраструктури перевищує всі історичні показники для промислових підприємств. Аналізи Wall Street Journal прогнозують, що попит на електроенергію для американських центрів обробки даних, запланований на кінець наступного року, становитиме 80 гігават, що перевищує пікове споживання всієї німецької економіки. Ця величина ілюструє фундаментальну трансформацію структури попиту на ринках електроенергії. Хоча споживання електроенергії центрами обробки даних залишалося майже незмінним між 2010 і 2018 роками, незважаючи на експоненціальне зростання цифровізації, оскільки підвищення ефективності компенсувало збільшення попиту, впровадження моделей великих мов та генеративного штучного інтелекту різко змінило цю тенденцію. Міжнародне енергетичне агентство документує, що на центри обробки даних вже припадало чотири відсотки світового споживання електроенергії у 2024 році, а прогнози передбачають збільшення до дванадцяти відсотків попиту на електроенергію в Америці до 2028 року.

Це зростання попиту відбувається в той час, коли американська енергетична інфраструктура звикла до десятиліть стагнації попиту. Управління енергетичної інформації США зафіксувало зростання споживання електроенергії приблизно на 1000 мільярдів кіловат-годин між 1991 і 2007 роками, досягнувши приблизно 3900 мільярдів кіловат-годин, рівень, який залишався в основному стабільним до 2021 року. Раптове повернення значного зростання попиту, зумовленого центрами обробки даних, електрифікацією мобільності та поверненням промислового виробництва, впливає на систему, цикли планування та інвестицій якої були спрямовані на стагнацію. Goldman Sachs Research прогнозує зростання світового споживання електроенергії центрами обробки даних на 165 відсотків до 2030 року, з одного-двох відсотків світового споживання електроенергії у 2023 році до трьох-чотирьох відсотків до кінця десятиліття. Цей розвиток потребує приблизно 720 мільярдів доларів інвестицій лише в мережі передачі, а реалізація цих проектів передбачає багаторічні процеси отримання дозволів та тривалі терміни будівництва.

Мікроекономічні збої на регіональних ринках електроенергії

Просторова концентрація центрів обробки даних створює значні спотворення на місцевих ринках електроенергії, механізми ціноутворення яких реагують на фундаментально змінену структуру попиту. Bloomberg задокументував зростання цін до 267 відсотків протягом п'яти років у регіонах з високою щільністю центрів обробки даних. Цей розвиток подій відображає не лише зростання витрат на виробництво електроенергії, а й дефіцит існуючих потужностей передачі та розподіл витрат на необхідне розширення інфраструктури. У Вірджинії, найбільшому регіональному ринку центрів обробки даних у Сполучених Штатах, ціни на електроенергію для житлової нерухомості зросли на 13 відсотків, в Іллінойсі – на 16 відсотків, а в Огайо – на 12 відсотків. Аналізи показують, що домогосподарства в Огайо витрачатимуть щонайменше на 15 доларів США додатково на місяць на електроенергію, починаючи з червня 2025 року, що є прямим наслідком зростання кількості центрів обробки даних.

Ця цінова динаміка порушує фундаментальні питання щодо справедливого розподілу ресурсів та ефективного розподілу ресурсів. Приватні домогосподарства та традиційний бізнес фактично субсидують розширення інфраструктури центрів обробки даних, послуги яких продаються по всьому світу, а власники яких є одними з найбільш капіталомістких компаній у світовій історії. Регуляторні структури американських ринків електроенергії, на яких комунальні підприємства фінансують інвестиції в інфраструктуру за рахунок загального підвищення тарифів, призводять до соціалізації витрат, одночасно приватизуючи доходи. Комунальні підприємства, такі як American Electric Power, повідомляють про прогнозований попит у 24 гігавати до 2030 року, що у п'ять разів більше, ніж поточний розмір системи, проте оператори центрів обробки даних дедалі більше несуть відповідальність за регуляторні заходи, такі як вимога купувати щонайменше 85 відсотків передплаченої потужності.

Ситуація в Санта-Кларі, Каліфорнія, рідному місті Nvidia, особливо чітко ілюструє системні вузькі місця американської енергетичної інфраструктури. Bloomberg повідомляє, що два завершені центри обробки даних забудовниками Digital Realty та Stack Infrastructure, загальною потужністю майже 100 мегават, простоюють без діла, оскільки місцева комунальна компанія Silicon Valley Power не може забезпечити необхідні підключення до мережі до 2028 року. Місто інвестує 450 мільйонів доларів у модернізацію мережі, але будівництво нових ліній електропередач та підстанцій вимагає трирічних процедур отримання дозволів. Ця затримка між завершенням будівництва фізичної інфраструктури та її введенням в експлуатацію являє собою кричущу дисфункцію розподілу капіталу. Digital Realty інвестує в середньому 13,3 мільйона доларів на мегават у повністю обладнані центри обробки даних, причому лише на структурний каркас припадає від 20 до 25 відсотків від загальної вартості. Таким чином, проект потужністю 48 мегават, як у Санта-Кларі, являє собою капітальні інвестиції в кілька сотень мільйонів доларів, які не принесуть жодної віддачі протягом багатьох років.

Стратегічний надлишок енергетичних потужностей Китаю як інструмент промислової політики

Завдяки систематичному надмірному інвестуванню в потужності виробництва електроенергії, Китайська Народна Республіка створила позицію стратегічної гнучкості, яка слугує ключовою конкурентною перевагою в розвитку штучного інтелекту. У той час як західні енергетичні системи традиційно прагнуть резервної потужності від 15 до 20 відсотків, Китай працює з надлишковими потужностями від 80 до 100 відсотків, як повідомляє журнал Fortune з посиланням на американських енергетичних експертів. Це навмисне надмірне забезпечення є фундаментальним відхиленням від ринкових критеріїв ефективності, але воно виявляється стратегічним активом в контексті швидкої технологічної трансформації. Китайське керівництво розглядає центри обробки даних не як загрозу стабільності мережі, а як бажану можливість поглинути надлишкові виробничі потужності.

Масштаби цих інвестицій значно перевищують міжнародні показники. Тільки у 2024 році Китай встановив 356 гігават потужностей відновлюваної енергетики, що перевищує сукупні інвестиції Сполучених Штатів, Європейського Союзу та Індії. Загальна встановлена ​​потужність відновлюваної енергетики досягла 1878 гігават до кінця 2024 року, при цьому Китай досяг своєї мети на 2030 рік у 1200 гігават сумарної потужності вітрової та сонячної енергетики на шість років раніше запланованого терміну. ​​Це перевиконання власних цілей не відображає неефективне планування, а радше навмисну ​​стратегію створення потужностей з урахуванням майбутнього попиту. У той час як американські постачальники енергії реагують на існуючий попит, що призводить до багаторічних затримок, Китай нарощує потужності в очікуванні технологічних розробок, які зрештою генеруватимуть попит.

Ця стратегія особливо очевидна в цілеспрямованому розвитку віддалених провінцій як місць розташування центрів обробки даних. Ганьсу, Гуйчжоу та Внутрішня Монголія, які історично вважалися економічно слаборозвиненими регіонами, були перетворені на центри цифрової інфраструктури завдяки масштабним інвестиціям у вітрові та сонячні електростанції, а також гідроенергетику. Програма Eastern Data Western Computing, започаткована у 2022 році, координує переміщення центрів обробки даних до цих багатих на енергію регіонів, із задокументованими інвестиціями у розмірі 45,5 мільярда юанів. Цей просторовий перерозподіл одночасно спрямований на досягнення кількох цілей: поглинання надлишкового виробництва електроенергії у віддалених районах, зниження витрат на енергію для технологічних компаній та сприяння регіональному розвитку на раніше занедбаних територіях. Впровадження виявляється складним, оскільки повідомлення про невикористані потужності та фактичну залежність від традиційних електростанцій зберігаються, але фундаментальна доступність енергії як фактора виробництва залишається безперечною.

Політика субсидій як засіб технологічної незалежності

Китайський уряд запровадив систему енергетичних субсидій, яка змушує впроваджувати вітчизняні напівпровідникові технології за допомогою фінансових стимулів, пов'язуючи стратегічну промислову політику з короткостроковою конкурентоспроможністю. Місцеві органи влади в Ганьсу, Гуйчжоу та Внутрішній Монголії надають центрам обробки даних, які використовують вітчизняні мікросхеми від Huawei або Cambricon, зниження вартості електроенергії до 50 відсотків. Газета Financial Times повідомляє, що деяких із цих субсидій достатньо для безкоштовної роботи центрів обробки даних майже рік, економічний вимір якого сягає кількох мільярдів доларів. Цей захід вирішує фундаментальну проблему китайських напівпровідникових технологій: нижчу енергоефективність порівняно з американською продукцією. Система CloudMatrix 384 від Huawei споживає більше енергії, ніж система NVL72 від Nvidia, оскільки китайські виробники компенсують дефіцит продуктивності окремих мікросхем, об'єднуючи більшу кількість мікросхем.

Стратегічна логіка цієї політики субсидування відповідає моделі промислової політики, яку Китай вже успішно впровадив в інших секторах. Подібні підходи в сонячній енергетиці, телекомунікаціях та електромобілях призвели до того, що Китай досяг світового лідерства в цих галузях. Субсидування енергетики замість надання прямих субсидій на продукцію обходить обмеження міжнародної торгівлі та заборони на субсидування, оскільки це можна оголосити загальною інфраструктурною політикою. Водночас, обумовлення субсидій використанням вітчизняних мікросхем створює закритий ринок, що дозволяє китайським виробникам напівпровідників досягати економії за рахунок масштабу, що призводить до вдосконалення продукції завдяки збору даних та ітеративній розробці.

Ця політика відображає фундаментальну різницю в концепції державного управління економікою. У той час як американська промислова політика переважно діє через податкові пільги та субсидії на дослідження, ефекти яких є відкладеними та непрямими, Китай здійснює пряме цінове втручання, яке викликає негайні зміни в поведінці. Такі компанії, як ByteDance, Alibaba та Tencent, які мають значні бюджети на інвестиції в інфраструктуру, фактично змушені енергетичними субсидіями використовувати чіпи вітчизняного виробництва, навіть якщо вони технологічно неповноцінні. Goldman Sachs China Research прогнозує капітальні витрати китайських інтернет-компаній на понад 70 мільярдів доларів у 2025 році, причому значна частина буде спрямована на центри обробки даних. Субсидії на електроенергію настільки значно знижують експлуатаційні витрати, що компенсують вищі витрати на обладнання та нижчу ефективність, зберігаючи конкурентоспроможність китайських компаній на світовому ринку.

Технологічна асиметрія в напівпровідниках та її економічні наслідки

Американське лідерство у виробництві напівпровідників є найважливішою технологічною перевагою Сполучених Штатів у гонці штучного інтелекту, але його довгострокове значення зменшується через дефіцит енергії та альтернативні шляхи розвитку Китаю. Галузеві експерти оцінюють, що Китай відстає від провідних виробників високоякісних мікросхем приблизно на десять років. Генеральний директор ASML, голландського монополіста з виробництва систем екстремальної ультрафіолетової літографії, оцінює технологічний розрив у десять-п'ятнадцять років через заборону на експорт цієї ключової технології до Китаю. Цей часовий розрив проявляється в нижчій продуктивності виробництва та вищому споживанні енергії китайських мікросхем. SMIC, провідний китайський виробник напівпровідників, досягає продуктивності лише 20 відсотків за допомогою 7-нанометрових процесів, тоді як TSMC досягає продуктивності понад 90 відсотків за допомогою еквівалентних технологій.

Ця технологічна неповноцінність безпосередньо призводить до збільшення часу навчання моделей штучного інтелекту, що ставить китайські компанії у конкурентне невигідне становище. Розробка великих мовних моделей вимагає масивних паралельних обчислень протягом тижнів або місяців, а швидші чіпи суттєво скорочують час виходу на ринок. Американські компанії, які мають доступ до чіпів Nvidia H100 або H200, можуть навчати моделі за частку часу, необхідного китайським конкурентам, які використовують чіпи Huawei Ascend або Cambricon. Ця різниця в швидкості впливає не лише на прямі витрати на розробку, але й на здатність реагувати на зміни ринку та впроваджувати ітеративні вдосконалення.

Тим не менш, останні розробки показують, що технологічне відставання можна компенсувати альтернативними шляхами інновацій. Випуск моделі R1 компанією DeepSeek у січні 2025 року продемонстрував, що алгоритмічна ефективність може компенсувати недоліки апаратного забезпечення. Модель досягає рівнів продуктивності, порівнянних з передовими системами OpenAI, при одній десятій витратах на навчання завдяки інноваційним підходам, таким як архітектура зі змішаними експертами та вибіркова активація підмереж. Ця розробка ілюструє фундаментальний принцип технологічної конкуренції: обмеження спонукають до інновацій в альтернативних вимірах. У той час як американські компанії можуть застосовувати обчислювально ресурсоємні підходи завдяки доступу до найкращого обладнання, китайська обмеженість ресурсів змушує розробляти ефективніші алгоритми, які зрештою пропонують переваги навіть тоді, коли стає доступним краще обладнання.

Фрагментація регуляторних норм як системна перешкода для розвитку американської інфраструктури

Децентралізована структура американських енергетичних ринків та складність процесу отримання дозволів створюють тертя, які принципово обмежують швидкість реагування на зміну структури попиту. Розробка нових ліній електропередачі у Сполучених Штатах займає в середньому від семи до десяти років від початкового планування до введення в експлуатацію, що вимагає координації процесів отримання дозволів на федеральному, штатному та місцевому рівнях. Цей часовий розрив між визначенням попиту та забезпеченням потужності створює структурну неефективність, яку можна лише частково вирішити шляхом прискорених процесів отримання дозволів. Адміністрація Трампа ініціювала заходи щодо пришвидшення процесів отримання дозволів на центри обробки даних через виконавчі накази та директиви Федеральній комісії з регулювання енергетики, встановивши цільові показники 60 днів для отримання дозволів на підключення, що є радикальним скороченням порівняно з поточними процесами, які тривають кілька років.

Однак ці регуляторні ініціативи стикаються з фундаментальними обмеженнями потужностей. Навіть прискорені процеси видачі дозволів не враховують фізичні обмеження виробничих потужностей для критично важливих компонентів, таких як трансформатори, розподільчі пристрої та газові турбіни. Аналітики визначають ці обмеження з боку поставок як значне обмеження для розвитку інфраструктури. Північноамериканська корпорація з надійності електроенергетики документує, що попит на електроенергію взимку 2024/25 року зріс на 20 гігават порівняно з попереднім роком, тоді як розширення генеруючих потужностей було недостатнім. Це збільшує ризик дефіциту поставок під час екстремальних погодних умов, причому регіони на південному сході Сполучених Штатів та частини Заходу, включаючи Вашингтон та Орегон, визначені як особливо вразливі.

Фрагментація американських ринків електроенергії на регіональні організації з передачею електроенергії з різними наборами правил та тарифними системами створює додаткові складнощі. Хоча Китай може розвивати потужності передачі електроенергії скоординовано шляхом централізованого планування, американські проекти повинні орієнтуватися в кількох юрисдикціях та вирішувати конфлікти інтересів між комунальними підприємствами, регуляторами та постачальниками центрів обробки даних. American Electric Power повідомила про зменшення кількості запитів на підключення до мережі з понад 30 гігават до 13 гігават після запровадження нових тарифних структур в Огайо, які вимагають від центрів обробки даних приймати на себе щонайменше 85 відсотків своєї передплаченої потужності. Цей захід спрямований на зменшення спекулятивних запитів та запобігання резервуванню потужностей без фактичного використання, але ілюструє складність створення структур стимулювання, які б одночасно заохочували інвестиції в інфраструктуру та перешкоджали опортуністичній поведінці.

Наш досвід у розвитку бізнесу, продажах та маркетингу в США - Зображення: Xpert.Digital

Галузевий фокус: B2B, цифровізація (від штучного інтелекту до XR), машинобудування, логістика, відновлювані джерела енергії та промисловість

Детальніше про це тут:

• Бізнес-центр Xpert

Тематичний центр з аналітичними матеріалами та експертними знаннями:

• Платформа знань про світову та регіональну економіку, інновації та галузеві тенденції
• Збір аналізів, імпульсів та довідкової інформації з наших пріоритетних напрямків
• Місце для експертів та інформації про поточні розробки в бізнесі та технологіях
• Тематичний центр для компаній, які хочуть дізнатися про ринки, цифровізацію та галузеві інновації

Тимчасова самозабезпеченість як перехідна стратегія американських технологічних компаній

Нездатність американської енергомережі встигати за темпами розвитку центрів обробки даних спонукала технологічні компанії впроваджувати виробництво електроенергії на місцях, що газета Wall Street Journal охарактеризувала як енергетичний Дикий Захід. Проект OpenAI «Зоряна брама» вартістю 500 мільярдів доларів у Західному Техасі, центри обробки даних xAI Colossus Ілона Маска в Мемфісі та понад десяток інших об'єктів використовують власні газові електростанції або паливні елементи для виробництва енергії. Ця стратегія «принеси свою власну енергію» являє собою фундаментальний відхід від традиційних бізнес-моделей, в яких центри обробки даних функціонували як прості споживачі електроенергії з мережі.

Економічна логіка цих зусиль щодо енергетичної самодостатності відображає альтернативні витрати відкладеного введення в експлуатацію, які виправдовують інвестиції в локальні генеруючі потужності. Коли центр обробки даних представляє сотні мільйонів доларів у встановленому обладнанні, вартість якого постійно падає через швидкий технологічний прогрес, вартість очікування підключення до мережі протягом кількох років переважує інвестиції у тимчасову локальну генерацію. Bloom Energy, постачальник технологій паливних елементів, повідомляє про стрімке зростання попиту з боку операторів центрів обробки даних, які історично сприймали підключення до мережі як належне. Консалтингова фірма ICF оцінює, що США потрібно додавати 80 гігават нових генеруючих потужностей щорічно, щоб йти в ногу з попитом з боку штучного інтелекту, хмарних обчислень, криптовалют та електрифікації, але насправді реалізують лише 65 гігават.

Цей розрив у потужності у 15 гігават еквівалентний попиту на електроенергію двох районів Манхеттена під час пікового літнього попиту та ілюструє масштаби дефіциту. Однак децентралізована локальна генерація з використанням газових електростанцій не є сталим рішенням, а радше тимчасовою стратегією подолання труднощів. Більшість технологічних компаній прагнуть підключення до мережі в довгостроковій перспективі, оскільки децентралізована генерація тягне за собою вищі експлуатаційні витрати та викиди. Тим не менш, формується гібридна модель, в якій центри обробки даних виступають як джерелом живлення, так і споживачем електроенергії, при цьому надлишок локальної генерації подається в мережу в періоди низького обчислювального навантаження. GE Vernova, провідний виробник газових турбін, повідомляє про рекордні продажі та планує інвестувати від 700 до 800 мільйонів доларів у американські виробничі потужності та найняти ще 1800 працівників.

Підходить для цього:

• Прихована ціна буму штучного інтелекту: чи стикаємося ми зараз з вибухом цін на електроенергію?

Атомна енергетика як потенційне системне рішення та її реалізація

Обмеження відновлюваних джерел енергії щодо базового навантаження та політичний опір викопному паливу зробили ядерну енергетику кращим довгостроковим рішенням для живлення центрів обробки даних. Google оголосила про партнерство з Kairos Power та Управлінням долини Теннессі щодо використання передових малих модульних реакторів, при цьому очікується, що проект Hermes 2 забезпечить до 50 мегават. Amazon разом з X-energy, Korea Hydro & Nuclear Power та Doosan інвестує до 50 мільярдів доларів у розробку та впровадження технології Xe-100 SMR з цільовою потужністю понад п'ять гігават. Ці партнерства сигналізують про фундаментальний зсув в енергетичній стратегії американських технологічних компаній, які історично надавали перевагу відновлюваним джерелам енергії.

Економічна привабливість ядерної енергетики для центрів обробки даних зумовлена ​​кількома факторами. По-перше, ядерна енергетика забезпечує безперервне базове навантаження без перебоїв у виробництві сонячної чи вітрової енергії, що усуває потребу в дорогих системах зберігання. По-друге, малі модульні реактори (ММР) дозволяють модульне масштабування та швидше впровадження, ніж традиційні великі реактори, з прогнозованим терміном будівництва від чотирьох до п'яти років. По-третє, ядерна енергетика відповідає цілям сталого розвитку без викидів вуглецю, задовольняючи як економічні, так і політичні вимоги. Google та NextEra Energy планують відновити роботу Енергетичного центру імені Дуейна Арнольда в Айові до 2029 року, тоді як Blue Energy та Crusoe розробляють завод штучного інтелекту на атомній енергії в Техасі з наміром поступово замінити існуючу газову інфраструктуру ядерною енергетикою.

Ці події відображають разючу іронію: хоча адміністрація Трампа систематично перешкоджала проектам вітрової та сонячної енергетики та скасовувала субсидії, попит з боку центрів обробки даних фактично змушує до енергетичного переходу, оскільки традиційні електростанції на викопному паливі не можуть будуватися в достатніх темпах. Інвестиційний банк Jefferies характеризує ситуацію як золотий вік для відновлюваної енергетики в США, незважаючи на політичний опір. Федеральна комісія з регулювання енергетики документує, що 91 відсоток з 15 гігават нових генеруючих потужностей, доданих між січнем і травнем 2025 року, походить з відновлюваних джерел, причому сонячна енергетика домінує з 11,5 гігаватами. Прогнози показують, що зі 133 гігават запланованих потужностей до 2028 року 84 відсотки припадатимуть на сонячну та вітрову енергетику, тоді як газ становитиме лише 15 відсотків.

Парадокс вугільних електростанцій Китаю та збереження інфраструктури викопного палива

Незважаючи на масштабні інвестиції у відновлювану енергетику, Китай парадоксально дотримується паралельної стратегії масштабного розширення вугільних електростанцій, що ілюструє складність його енергетичного переходу. У 2024 році китайська влада схвалила будівництво 67 гігават нових вугільних електростанцій, при цьому 95 гігават вже будуються — найвищий показник з 2015 року. Ця, здавалося б, суперечлива політика відображає функцію вугілля як страховки від нестабільності відновлюваної енергетики та як політичного інструменту для забезпечення енергетичної безпеки. У той час як потужності вітрової та сонячної енергетики коливаються залежно від погоди, вугільні електростанції пропонують диспетчеризовану потужність, яку можна активувати на вимогу. Центр досліджень енергетики та чистого повітря стверджує, що ця надлишкова потужність традиційних електростанцій фактично витісняє відновлювану енергетику, оскільки довгострокові контракти на вугільну електроенергію створюють економічні стимули для використання цієї потужності навіть за наявності відновлюваних альтернатив.

Економічна логіка цієї подвійної стратегії визначається структурою китайських ринків електроенергії, де вугільні електростанції компенсуються через платежі за потужність незалежно від фактичного виробництва електроенергії. Аналізи показують, що до 2050 року буде потрібно від 100 до 200 гігават резервних потужностей вугілля як резерв для відновлюваної енергії, що вимагатиме платежів за потужність у розмірі від 400 до 700 мільярдів юанів. Ці потоки платежів стимулюють підтримку вугільних потужностей, навіть за умови скорочення їх використання. Запаси резервів планування для китайських регіональних мереж у 2014 році в середньому становили 28 відсотків, що майже вдвічі більше, ніж типові 15 відсотків у США, причому деякі регіони, такі як Північно-Східна мережа, демонструють запаси резервів до 64 відсотків.

Ці надлишкові потужності відображають системні збочені стимули в енергетичному секторі Китаю, де місцеві органи влади використовують проекти електростанцій як інструменти регіонального економічного розвитку, а виробники вугілля забезпечують свої ринки завдяки вертикальній інтеграції в виробництво електроенергії. Понад три чверті нових дозволів на вугільну енергетику отримали компанії, що займаються гірничодобувною діяльністю, що створює попит на їхню власну продукцію. Така структура зумовлює політичну та економічну стійкість інфраструктури викопного палива, незважаючи на офіційні цілі щодо скорочення викидів та обіцянку голови Сі Цзіньпіна скоротити споживання вугілля з 2026 року. Виробництво теплової енергії зросло лише на два відсотки у 2024 році, тоді як потужності відновлюваної енергетики стрімко зростали, проте існування величезних резервних потужностей вугілля обмежує фактичну інтеграцію відновлюваної енергетики.

Геополітичні виміри технологічної конкурентоспроможності

Гонка за домінування у сфері штучного інтелекту виходить за межі економічної конкуренції та проявляється як геостратегічний конфлікт за технологічну гегемонію з далекосяжними наслідками для глобальних структур влади. Генеральний директор Nvidia Дженсен Хуан прямо попереджає, що Китай виграє гонку ШІ, і ця оцінка особливо варта уваги, зроблена керівником найціннішої компанії Америки, чия продукція продається переважно американським клієнтам. Аргументація Хуана зосереджена на структурних перевагах китайських компаній: безкоштовна або значно субсидована енергія, менше регуляторних обмежень на застосування ШІ та можливість швидше експериментувати з новими продуктами. Його заява про те, що електроенергія в Китаї практично безкоштовна, може бути гіперболічною, але вона відображає фактичну практику субсидування, яка настільки значно знижує експлуатаційні витрати, що вони стають практично незначними.

«Американський проект Edge», коаліція американських організацій, опублікувала у листопаді 2025 року звіт, у якому попереджається, що, незважаючи на початкове лідерство, Сполучені Штати не мають потенціалу для довгострокового домінування штучного інтелекту. У звіті десятиліття недостатніх інвестицій у виробництво та передачу електроенергії в поєднанні з нестачею талантів та повільним впровадженням штучного інтелекту визначається як структурні слабкості, які використовує Китай. OpenAI повідомила Білому дому, що зобов'язання Китаю розширювати виробництво електроенергії дає країні перевагу в гонці штучного інтелекту, розглядаючи забезпечення потужностей як основу промислової конкурентоспроможності. Ця оцінка збігається зі спостереженнями американських експертів, які після поїздок до Китаю дійшли висновку, що американська мережева інфраструктура настільки слабка, що гонка, можливо, вже закінчена.

Геополітичне значення штучного інтелекту випливає з його застосування практично в усіх секторах економіки та його потенційного використання у військових цілях. Anthropic задокументував перший підтверджений випадок повністю організованого штучним інтелектом кібершпигунства, в якому пов'язана з Китаєм група автоматизувала від 80 до 90 відсотків свого процесу атаки, включаючи розвідку, перевірку експлойтів, збір облікових даних та вилучення даних. Цей розвиток подій демонструє, що можливості штучного інтелекту мають прямі наслідки для безпеки, оскільки країна отримує асиметричні переваги в кібервійні та зборі розвідувальної інформації завдяки більш досконалим системам. Адміністрація Трампа відповіла на це виконавчими розпорядженнями про пришвидшення затвердження центрів обробки даних та директивами для Міністерства енергетики, які чітко пов'язують національну безпеку та економічне домінування з інфраструктурою штучного інтелекту.

Розподільні ефекти та соціальні наслідки розвитку інфраструктури

Розподіл витрат на розвиток центрів обробки даних породжує значні розподільчі ефекти, при цьому географічно сконцентровані вигоди отримують глобально розподілені суб'єкти, тоді як витрати несуть місцеві громади. Центри обробки даних об'єднані в глобальну мережу через Інтернет та обслуговують бази користувачів по всьому світу, проте споживають енергію локально у своїх фізичних місцях розташування. Ця просторова невідповідність між бенефіціарами та носіями витрат створює фундаментальні проблеми справедливості. Мешканці Вірджинії, Іллінойсу чи Огайо субсидують глобальні послуги штучного інтелекту за рахунок підвищення цін на електроенергію, послуги, від яких вони не обов'язково отримують вигоду, тоді як технологічні компанії приватизують прибутки та соціалізують витрати.

Регуляторна структура американських ринків електроенергії посилює цю асиметрію. Комунальні підприємства фінансують розширення мережі за рахунок підвищення тарифів для всіх клієнтів, і хоча центри обробки даних споживають значну кількість енергії, вони часто отримують вигідніші тарифи, ніж побутові споживачі, завдяки економії на масштабі та переговорній позиції. Georgetown Law Review документує, що побутові споживачі фактично субсидують витрати на енергію центрів обробки даних, навіть якщо вони належать комерційним компаніям, які є одними з найбільш капіталізованих у світі. У Санта-Кларі споживання центрами обробки даних вже становить 60 відсотків від загального обсягу продажів електроенергії, а місто стягує п'ятивідсотковий податок на комунальні послуги, який забезпечує принаймні часткову компенсацію витрат на інфраструктуру.

Ці розподільчі ефекти доповнюються наслідками для ринку праці. Центри обробки даних створюють відносно мало прямих робочих місць після введення в експлуатацію, оскільки вони працюють у високоавтоматизованому режимі. Хоча етапи будівництва створюють тимчасову зайнятість і з'являються спеціалізовані технічні посади, співвідношення капітальних інвестицій до створення робочих місць залишається надзвичайно низьким порівняно з традиційними галузями промисловості. Муніципалітети, які залучають центри обробки даних, отримують податкові надходження та непрямі економічні вигоди, але також несуть витрати на інфраструктуру та екологічне навантаження через збільшення споживання енергії. Невідповідність між місцевими витратами та глобальними прибутками породжує політичний опір подальшому розвитку центрів обробки даних у деяких регіонах, при цьому муніципалітети запроваджують мораторій або більш обмежувальну практику видачі дозволів.

Динаміка інновацій в умовах асиметричних ресурсних обмежень

Різні обмеження ресурсів, з якими стикаються американські та китайські розробники штучного інтелекту, зумовлюють розбіжні шляхи інновацій з потенційно несподіваними довгостроковими наслідками. Американські компанії, маючи доступ до передових чіпів Nvidia, зосереджуються на обчислювально ресурсоємних підходах, які максимізують переваги апаратного забезпечення, але можуть бути неефективними з точки зору споживання енергії. Китайські розробники, обмежені менш потужним обладнанням через експортні обмеження, повинні пріоритезувати алгоритмічну ефективність, що призводить до інновацій, які пропонують переваги навіть тоді, коли стає доступним краще обладнання. Модель R1 від DeepSeek є прикладом цієї закономірності: завдяки архітектурі зі змішаним складом експертів та вибірковій активації підмереж, вона досягає порівнянної продуктивності за вдесятеро меншу вартість.

Ця динаміка ілюструє фундаментальний принцип технологічної еволюції: дефіцит стимулює інновації в альтернативних вимірах. У той час як достаток ресурсів заохочує поступові вдосконалення вздовж усталених шляхів, дефіцит змушує до фундаментальних переробок. Випуск DeepSeek R1 за ліцензією MIT як моделі з відкритим кодом посилює цей ефект, оскільки глобальні розробники можуть спиратися на ці досягнення. Ця стратегія з відкритим кодом відображає розуміння Китаєм логіки конкуренції у сфері штучного інтелекту: кожне вдосконалення, зроблене одним гравцем, сприяє наступному глобальному циклу розвитку, навіть якщо конкуренти отримують вигоду. Ця динаміка надає перевагу гравцям з динамічними підприємницькими екосистемами, дослідницькими лабораторіями вищого рівня та сильними мережами венчурного капіталу — структурними сильними сторонами, які залишаються переважно зосередженими в США.

Однак інновації китайських розробників у сфері підвищення ефективності не усувають усіх обмежень. Хоча витрати на навчання зменшуються, логічний висновок – генерація тексту чи зображень за допомогою навчених моделей – залишається обчислювально ресурсоємним процесом. Це може обмежити здатність Китаю масштабувати послуги штучного інтелекту в усьому світі, особливо в умовах посилення санкцій щодо чіпів. Тим не менш, приклад DeepSeek демонструє, що експортний контроль не усуває інновації, а може лише затримувати та перенаправляти їх. Швидкість розробки китайських моделей штучного інтелекту різко прискорилася: тоді як попереднім поколінням знадобилися роки, щоб наздогнати американські моделі, DeepSeek завершив початкову версію R1 протягом кількох місяців після випуску OpenAI. Це прискорення відображає як накопичений досвід, так і посилену державну підтримку та промислові інвестиції.

Підходить для цього:

• Стратегії штучного інтелекту в глобальному порівнянні: Порівняння (США проти ЄС проти Німеччини проти Азії проти Китаю)

Ризики довгострокової системної стабільності та трансформації

Швидка трансформація глобальних енергетичних систем для розміщення інфраструктури штучного інтелекту створює значні ризики для стабільності мережі та довгострокової стійкості системи. Північноамериканська корпорація з питань надійності електроенергетики визначає підвищені ризики відключення електроенергії взимку 2024/25 року через перевищення попиту на центри обробки даних виробничих потужностей на 20 гігават. Регіони на південному сході Америки, а також у штатах Вашингтон та Орегон, є особливо вразливими, де поєднання підвищеного попиту, зниження виробництва сонячної енергії взимку та потенційних обмежень газопроводів під час екстремальних погодних умов ризикує призвести до дефіциту поставок. Ця ситуація відображає системне недостатнє інвестування в стійкість та резервування протягом десятиліть стагнації зростання попиту.

Довгострокова стійкість поточних шляхів розвитку є сумнівною. Хоча обидві країни здійснюють масштабні інвестиції в центри обробки даних, залишається незрозумілим, чи зможуть програми штучного інтелекту генерувати цінність, яка виправдовуватиме ці інвестиції. Goldman Sachs висловлює підвищену тривогу щодо потенційної слабкості ринку, зокрема, щодо ризиків, пов'язаних з невдалою монетизацією ШІ або комерціалізацією інновацій, що різко знизить вартість розробки моделей. В останньому сценарії масштабні інвестиції в інфраструктуру стануть непотрібними, перш ніж вони принесуть прибутки. Волатильність акцій Nvidia після оголошення DeepSeek, яке знищило ринкову капіталізацію на 600 мільярдів доларів, ілюструє невизначеність інвесторів щодо збереження поточних бізнес-моделей.

Екологічні наслідки зростання попиту на енергію ще більше ускладнюють шляхи трансформації. Хоча технологічні компанії озвучують зобов'язання щодо безвуглецевої енергії, Міжнародне енергетичне агентство прогнозує, що виробництво електроенергії на газі для центрів обробки даних зросте більш ніж удвічі – зі 120 терават-годин у 2024 році до 293 терават-годин у 2035 році, головним чином у США. Goldman Sachs оцінює, що 60 відсотків додаткового попиту центрів обробки даних буде задоволено природним газом, що призведе до додаткових викидів парникових газів на 215-220 мільйонів тонн до 2030 року, що еквівалентно 0,6 відсотка світових викидів енергії. Такий розвиток подій підриває національні кліматичні цілі та загострює політичні конфлікти між економічним розвитком та захистом навколишнього середовища. Китай стикається з аналогічними дилемами: масове розширення вугільних електростанцій, незважаючи на інвестиції у відновлювану енергетику, ставить під загрозу цілі щодо скорочення викидів та ставить під сумнів досягнення пікових викидів до 2030 року.

Глобальний вимір цих подій виходить за рамки двосторонньої конкуренції між США та Китаєм і впливає на енергетичні системи в усьому світі. Міжнародне енергетичне агентство прогнозує, що до 2035 року центри обробки даних споживатимуть понад чотири відсотки світової електроенергії, що зробить їх четвертим за величиною споживачем електроенергії як окрему країну після Китаю, США та Індії. Це зростання попиту збігається з електрифікацією транспорту, перенесенням промислових потужностей та економічним розвитком країн, що розвиваються, при цьому кумулятивне збільшення попиту потенційно може перевантажити генеруючі потужності та мережеву інфраструктуру. Конкуренція за обмежені енергетичні ресурси, що виникає в результаті цього, може створити міжнародну напруженість, оскільки країни з надлишком енергії накопичують стратегічні переваги, тоді як економіки, залежні від імпорту енергії, стають вразливими.

Вирішення цих численних напруженостей вимагає скоординованих втручань у промислову політику, масштабних інвестицій в інфраструктуру та потенційно фундаментального перегляду сучасних моделей розвитку штучного інтелекту. Чи то через технологічні інновації, що дозволяють підвищити ефективність, регуляторні реформи, що прискорюють процеси затвердження, чи управління попитом, що обмежує марнотратні програми, балансування розвитку ШІ, доступності енергії та екологічних цілей вимагає системного переосмислення усталених структур. Найближчі роки визначать, чи цей процес трансформації розгортатиметься впорядковано, чи дефіцит ресурсів, нестабільність мережі та геополітичні конфлікти вимагатимуть хаотичних коригувань. Поточний розвиток подій свідчить про те, що Китай накопичив структурні переваги завдяки стратегічному передбаченню та централізованій координації, тоді як сильні сторони Америки в інноваціях та підприємницькому динамізмі врівноважуються дефіцитом інфраструктури, причому кінцевий результат цієї конкуренції залежить від здатності обох систем вирішувати свої відповідні слабкі сторони.

Новий вимір цифрової трансформації з «керованим ШІ» (штучним інтелектом) – платформа та рішення B2B | Xpert Consulting - Зображення: Xpert.Digital

Тут ви дізнаєтеся, як ваша компанія може швидко, безпечно та без високих бар'єрів входу впроваджувати індивідуальні рішення на основі штучного інтелекту.

Керована платформа штучного інтелекту — це ваш універсальний та безтурботний пакет для штучного інтелекту. Замість того, щоб мати справу зі складними технологіями, дорогою інфраструктурою та тривалими процесами розробки, ви отримуєте готове рішення, адаптоване до ваших потреб, від спеціалізованого партнера — часто протягом кількох днів.

Основні переваги з першого погляду:

⚡ Швидке впровадження: від ідеї до операційного застосування за лічені дні, а не місяці. Ми пропонуємо практичні рішення, які створюють негайну цінність.

🔒 Максимальна безпека даних: Ваші конфіденційні дані залишаються з вами. Ми гарантуємо безпечну та відповідність вимогам обробку без передачі даних третім особам.

💸 Без фінансових ризиків: Ви платите лише за результат. Повністю виключаються значні початкові інвестиції в обладнання, програмне забезпечення чи персонал.

🎯 Зосередьтеся на своєму основному бізнесі: Зосередьтеся на тому, що ви робите найкраще. Ми беремо на себе повне технічне впровадження, експлуатацію та обслуговування вашого рішення на основі штучного інтелекту.

📈 Орієнтований на майбутнє та масштабований: Ваш ШІ зростає разом з вами. Ми забезпечуємо постійну оптимізацію та масштабованість, а також гнучко адаптуємо моделі до нових вимог.

Детальніше про це тут:

• Кероване рішення на основі штучного інтелекту – промислові послуги зі штучним інтелектом: ключ до конкурентоспроможності в секторах послуг, промисловості та машинобудування

☑ Наша ділова мова - англійська чи німецька

☑ Нове: листування на вашій національній мові!

Konrad Wolfenstein

Я радий бути доступним вам та моїй команді як особистого консультанта.

Ви можете зв’язатися зі мною, заповнивши тут контактну форму або просто зателефонуйте мені за номером +49 89 674 804 (Мюнхен) . Моя електронна адреса: Вольфенштейн ∂ xpert.digital

Я з нетерпінням чекаю нашого спільного проекту.

☑ Підтримка МСП у стратегії, порадах, плануванні та впровадженні

☑ Створення або перестановка цифрової стратегії та оцифрування

☑ Розширення та оптимізація міжнародних процесів продажів

☑ Глобальні та цифрові торгові платформи B2B

☑ Піонерський розвиток бізнесу / маркетинг / PR / Мір

Скористайтеся перевагами великого, п'ятикратного досвіду Xpert.Digital у комплексному пакеті послуг | Дослідження та розробки, XR, PR та оптимізація цифрової видимості - Зображення: Xpert.Digital

Xpert.digital має глибокі знання в різних галузях. Це дозволяє нам розробити кравці, розроблені стратегії, пристосовані до вимог та проблем вашого конкретного сегменту ринку. Постійно аналізуючи тенденції на ринку та здійснюючи розвиток галузі, ми можемо діяти з передбаченням та пропонувати інноваційні рішення. З поєднанням досвіду та знань ми створюємо додаткову цінність та надаємо своїм клієнтам вирішальну конкурентну перевагу.

Детальніше про це тут:

• Використовуйте 5 -разову компетентність xpert.digital в одній упаковці - від 500 € на місяць