שתיקתה האסטרטגית של בייג'ינג: רטוריקה של כוח בעתות משבר

### 20 מיליון חלומות מנופצים: הדרמה האמיתית מאחורי קריסת אוורגרנדה ### פצצת הזמן המתקתקת של סין: יותר מסתם אוורגרנדה - היקף המשבר האמיתי ### בייג'ינג פוצצה את הפצצה עצמה: כיצד החלטה פוליטית הביאה את אוורגרנדה לידי מימוש ### סופה של אוורגרנדה: מדוע שתיקתה של בייג'ינג רועשת יותר מכל קריסת שוק המניות ###

מה שמלמד אותנו מקרה אוורגרנדה על האסטרטגיה האמיתית של סין: שתיקה היא כוח

דעיכתה של חברת Evergrande, שנחתמה על ידי מחיקתה מהבורסה לניירות ערך בהונג קונג, היא הרבה יותר מקריסתה של ענקית נדל"ן. זוהי מבשרת של משבר מערכתי שמטלטל את כלכלת סין עד עמקי נשמתה - משבר שהיקפו האמיתי מוסתר על ידי תמרון אסטרטגי מצד בייג'ינג: שתיקה מחרישת אוזניים. בעוד שהצלחות במגזרים מוכווני עתיד כמו בינה מלאכותית וניידות חשמלית נחגגות בקול רם, המפלגה הקומוניסטית עוטפת את דעיכתו של המנוע הכלכלי החשוב ביותר שלה בעבר בצעיף של סודיות. אבל מאחורי שתיקה מתוזמרת במכוון זו מסתתרת דרמה בעלת ממדים היסטוריים: חובות העולים על 300 מיליארד דולר באוורגרנדה לבדה, יותר מ-50 יזמים פושטי רגל, וכ-20 מיליון דירות שנמכרו אך מעולם לא הושלמו. ניתוח זה מגלה מדוע שתיקתה של בייג'ינג אינה סימן לחוסר אונים אלא לאסטרטגיית כוח מחושבת, כיצד טקטיקה זו עומדת בניגוד חד לתעמולה הרועשת סביב סיפורי הצלחה, ומדוע תקשורת אסימטרית זו מערערת את האמון במודל הכלכלי של סין בטווח הארוך.

מה אומרת לנו מחיקת אוורגרנדה מהבורסה על אסטרטגיית התקשורת של סין?

מחיקת אוורגרנדה מהבורסה של הונג קונג ביום שני לא רק מסמנת את סופה של חברה, אלא גם חושפת דפוס מהותי בתקשורת הפוליטית של סין. שתיקתה של בייג'ינג במקרה הדרמטי הזה היא הכל חוץ מקרית - זוהי אסטרטגיה שנבחרה במכוון, האופיינית לאופן שבו ההנהגה הסינית מתמודדת עם אמיתות לא נוחות. בעוד שסיפורי הצלחה נחגגים בקול רם, משברים עטופים בוואקום של שתיקה.

אסטרטגיה זו של שתיקה סלקטיבית מושרשת עמוק ב-DNA הפוליטי של המפלגה הקומוניסטית הסינית. היא פועלת לפי העיקרון שמידע מועבר לציבור רק אם הוא משרת את הנרטיב של המפלגה. קריסתה של אוורגרנדה אינה מתאימה לנרטיב זה של עלייה מתמשכת ועליונות כלכלית, ולכן היא מודחקת מדיון ציבורי.

עד כמה דרמטי באמת מקרה אוורגרנדה?

הדעיכה של אוורגרנדה חסרת תקדים בהיקף שלה. רק לפני מספר שנים, החברה נחשבה לדוגמה מובהקת לנס הכלכלי של סין. עם שווי שוק של למעלה מ-50 מיליארד דולר בשיאה, אוורגרנדה הייתה בעבר חברת הפיתוח השנייה בגודלה בסין. הקבוצה ניהלה כ-1,300 פרויקטים ביותר מ-280 ערים ואף החזיקה בבעלות על מועדון הכדורגל המצליח ביותר במדינה, גואנגג'ואו FC.

כיום, רק הריסות נותרו מהאימפריה הזו. עם חובות של לפחות 300 מיליארד דולר, אוורגרנדה נחשבת ליזמת הנדל"ן הכי חובה בעולם. מניותיה איבדו למעלה מ-99 אחוז מערכן, ומיליוני משפחות סיניות עדיין מחכות לדירות ששולמו מראש אך מעולם לא נמסרו. פירוק על ידי בית משפט בהונג קונג בינואר 2024 חרץ סופית את גורלה של התאגיד החזק לשעבר.

איזה תפקיד מילאה מדיניות "שלושת הקווים האדומים" של סין בקריסה הזו?

דעיכתה של אוורגרנדה לא הייתה מקרית, אלא תוצאה ישירה של החלטה פוליטית. בשנת 2020, בייג'ינג הציגה את מדיניות "שלושת הקווים האדומים", שמטרתה להגביל את החוב המופרז של יזמי נדל"ן. תקנה זו הגבילה הלוואות על סמך שלושה קריטריונים: יחס חוב למזומנים, יחס חוב להון עצמי ויחס חוב לנכסים.

אוורגרנדה חצתה את שלושת הקווים האדומים בו זמנית, מה שהוביל למשבר נזילות מיידי. האירוניה היא שהממשלה עצמה הניחה את היסודות לקריסה, אותה היא מנסה כעת להסתיר בתוקף. מדיניות "שלושת הקווים האדומים" הייתה איתות ברור לכך שבייג'ינג מוכנה לתת אפילו לתאגידים גדולים להיכשל כדי להשיג את יעדי המדיניות הכלכלית שלה.

עד כמה נפוץ המשבר בענף הנדל"ן הסיני?

אוורגרנדה אינה מקרה בודד בשום אופן, אלא רק קצה הקרחון. מאז 2021, למעלה מ-50 יזמי נדל"ן לא עמדו בתשלומים. קאנטרי גארדן, עוד ענקית בתעשייה, דיווחה על הפסדים של 27.5 מיליארד דולר לשנת 2023 - ההפסד השני בגודלו שנרשם אי פעם על ידי חברה סינית. יזמים בולטים אחרים כמו קבוצת קאיסה, פנטזיה הולדינגס, סונאק וסיניק הולדינגס נמצאים גם הם על סף קריסה.

היקף המשבר ניכר במספר העצום של הפרויקטים שנפגעו. ההערכה היא כי 20 מיליון יחידות דיור נמכרו אך טרם נבנו. פרויקטים לא גמורים אלה הפכו לסמלים של חלומות מנופצים ומהווים מכה אדירה לאמון הצרכנים.

מדוע ממשלת סין שותקת לגבי המשבר הזה?

שתיקתה של בייג'ינג בנוגע למשבר הנדל"ן נובעת ממניעים אסטרטגיים ועוקבת אחר דפוסים מקובלים של תקשורת משברית. ממשלת סין נוקטת באופן שיטתי במדיניות של הסתרה, חוסר מעש והסחת דעת בכל הנוגע לאמיתות לא נוחות. אסטרטגיה זו מבוססת על מספר שיקולים.

ראשית, משבר הדיור אינו תואם את הנרטיב הרצוי של הצלחה כלכלית מתמשכת. בעוד שהצלחות במגזרים מוכווני עתיד כמו בינה מלאכותית, כלי רכב חשמליים או אנרגיות מתחדשות זוכות לפרסום נרחב, בעיות מבניות נמנעות במכוון מהשיח הציבורי. שנית, ההנהגה חוששת שדיון פתוח על היקף המשבר עלול לפגוע עוד יותר באמון הציבור ולהוביל לאי שקט חברתי.

כיצד מכונת התעמולה של סין פועלת עם סיפורי הצלחה?

בעוד סין שותקת במהלך משברים, מכונת התעמולה שלה משחררת את מלוא כוחה כשהיא חוגגת סיפורי הצלחה. מחלקת התעמולה המרכזית של המפלגה הקומוניסטית מתאמת באופן שיטתי מסרים חיוביים במגוון ערוצי מדיה, תוך שימוש מיומן בטכנולוגיות דיגיטליות מודרניות כדי להגיע לקהלים צעירים יותר.

דוגמה אחת לאסטרטגיה זו היא השימוש בבינה מלאכותית ליצירת תוכן תעמולה. חברות כמו GoLaxy מפתחות מערכות מתוחכמות עבור ממשלת סין המסוגלות ליצור מסרים מותאמים אישית ולהפיץ אותם לקהלי יעד ספציפיים. טכנולוגיה זו מאפשרת להגביר נרטיבים חיוביים על התקדמותה של סין בתחומים כמו טכנולוגיה, תשתיות ופיתוח כלכלי.

מהן ההשפעות הכלכליות של משבר הנדל"ן?

למשבר הנדל"ן הייתה השפעה הרסנית על כלכלת סין כולה. מגזר הנדל"ן מהווה כרבע עד שליש מהתפוקה הכלכלית של סין והיה אחד ממנועי הצמיחה החשובים ביותר שלה במשך עשרות שנים. קריסתו עוררה תגובת שרשרת המשתרעת הרבה מעבר לתעשייה עצמה.

מחירי הבתים ממשיכים לרדת - ביוני 2025, המחירים ב-70 ערים גדולות ירדו ב-3.2 אחוזים משנה לשנה. המכירות צונחות, פרויקטים נתקעים, ורשויות מקומיות מאבדות את מקור ההכנסה העיקרי שלהן ממכירת קרקעות. מכיוון שרוב המשפחות הסיניות השקיעו את עושרן בנדל"ן, ירידת המחירים מובילה לירידה באמון הצרכנים ובהוצאות.

כיצד הממשלה מנסה לנהל את המשבר?

למרות שתיקתה הפומבית, ממשלת סין פועלת מאחורי הקלעים כדי להגביל את ההשפעות הקשות ביותר של המשבר. צעדים אלה כוללים מגוון כלים, החל מהקלות בהלוואות ועד להתערבות ישירה של המדינה.

בינואר 2024, סין הציגה מערכת "רשימה לבנה" שנועדה להקל על הגישה למימון עבור פרויקטים נבחרים של נדל"ן. עד אוקטובר 2024, בנקים הציבו למעלה מ-5,000 פרויקטים ברשימה זו ואישרו הלוואות בסכום כולל של 196 מיליארד דולר. בנוסף, הושקה תוכנית של 300 מיליארד יואן כדי לסייע לחברות ממשלתיות לרכוש דירות שלא נמכרו.

מדוע מאמצי ההצלה הללו לא הספיקו עד כה?

אמצעי ההצלה שיושמו עד כה הם טיפה בים משום שהם אינם מטפלים בבעיה הבסיסית. באופן פרדוקסלי, שיטת "הרשימה הלבנה" מעדיפה דווקא את אותם פרויקטים וחברות הזקוקים לעזרה הכי פחותה. פרויקטים עם סכסוכים משפטיים לא פתורים או יזמים בקשיים כלכליים מודרים באופן שיטתי.

יזמים פרטיים רבים מנסים לעקוף את המחסומים הללו על ידי העברת הפרויקטים שלהם לגופי מימון מקומיים. עם זאת, גופים ממשלתיים למחצה אלה עצמם בחובות כבדים ולעתים קרובות משתמשים בכספים המתקבלים כדי לכסות את התחייבויותיהם שלהם במקום להשלמת פרויקטים. עובדה זו דיללה עוד יותר את ההשפעה המיועדת של המדיניות.

ל- xpert.digital ידע עמוק בענפים שונים. זה מאפשר לנו לפתח אסטרטגיות התאמה המותאמות לדרישות ולאתגרים של פלח השוק הספציפי שלך. על ידי ניתוח מתמיד של מגמות שוק ורדיפת פיתוחים בתעשייה, אנו יכולים לפעול עם ראיית הנולד ולהציע פתרונות חדשניים. עם שילוב של ניסיון וידע, אנו מייצרים ערך מוסף ומעניקים ללקוחותינו יתרון תחרותי מכריע.

עוד על זה כאן:

• השתמש ביכולת 5 של xpert.digital בחבילה אחת - מ- 500 € לחודש

כמה זמן ייקח להתאוששות המגזר?

התחזיות להתאוששות במגזר הנדל"ן הסיני קודרות. הערכות אופטימיות מצביעות על כך שהמחירים עשויים להתייצב עד סוף 2025 או תחילת 2026. הערכות ריאליסטיות יותר מצביעות על כך שהתאוששות מלאה של המגזר עשויה להימשך שלוש עד עשר שנים.

גולדמן זאקס מעריך כי ללא התערבות ממשלתית נוספת, מחירי הדיור עלולים לרדת ב-20 עד 25 אחוזים נוספים, ולהביא אותם לכמחצית משיאם. בנק אוף אמריקה צופה ירידה של 8 עד 10 אחוזים במכירות של דירות חדשות וירידה של 15 עד 20 אחוזים בפרויקטים של דירות חדשות בשנת 2025.

אילו בעיות מבניות עומדות בבסיס המשבר?

משבר הנדל"ן אינו רק מחזורי, אלא משקף בעיות מבניות מהותיות בכלכלה הסינית. שינויים דמוגרפיים ממלאים תפקיד מרכזי בכך. עם הזדקנות האוכלוסייה וירידה בשיעורי הילודה, הביקוש הטבעי לדיור הולך ופוחת.

במקביל, העיור המהיר של סין הוביל לעודף בנדל"ן. מומחים מעריכים כי כ-90 מיליון מבנים קבועים עומדים ריקים ביבשת - זהו בניין אחד לכל שני תושבים. עודף היצע עצום זה לא ניתן לסיפוק על ידי הביקוש המקומי בעתיד הנראה לעין.

כיצד משפיע המשבר על היציבות הפוליטית של סין?

משבר הדיור מציב אתגר רציני ללגיטימיות הפוליטית של המפלגה הקומוניסטית. במשך עשרות שנים, הלגיטימיות של המפלגה נשענה על שני עמודי תווך: ביצועים כלכליים ולאומיות. עם האטה בצמיחה הכלכלית, קלף הלאומנות הופך לחשוב יותר ויותר לשמירה על תמיכת העם.

אבל משבר הדיור פוגע בו זמנית בשני מקורות הלגיטימציה. הביצועים הכלכליים מתערערים, וחוסר יכולתה של הממשלה לייצב את אחד המגזרים החשובים ביותר שלה מעמידה בסימן שאלה את סמכותה. במקביל, אובדן העושר של משפחות רבות מוביל לחוסר שביעות רצון גובר, שקשה להסתיר אפילו עם פניות לאומניות.

למה הסתרת המשבר עובדת?

הטיוח השיטתי של משבר הנדל"ן עובד בסין מכמה סיבות. ראשית, המפלגה הקומוניסטית, באמצעות מחלקת התעמולה המרכזית שלה, שולטת בכל ערוצי התקשורת העיקריים. עיתונאים וארגוני תקשורת נאלצים להימנע מדיווחים ביקורתיים באמצעות מערכת של מעקב, צנזורה וצנזורה עצמית.

שנית, במשך עשרות שנים האוכלוסייה הסינית התרגלה לכך שנושאים מסוימים אינם נידונים בפומבי. האסטרטגיה של "אי-התייחסות" ו"עמימות אסטרטגית" מושרשת עמוק בתרבות הפוליטית הסינית. אנשים למדו לקרוא בין השורות ולהסתגל למה שמועבר רשמית.

איזה תפקיד ממלא הממד הבינלאומי של המשבר?

הממד הבינלאומי של משבר אוורגרנדה מדגיש את מגבלות אסטרטגיית השתיקה של סין. בעוד שניתן לשלוט בדיווחים מקומיים, הדבר אינו אפשרי באמצעות כלי תקשורת ושווקים בינלאומיים. לא ניתן היה להסתיר את מחיקת אוורגרנדה מהמסחר בהונג קונג - מרכז פיננסי בינלאומי.

לא ניתן פשוט להשתיק נושים בינלאומיים שהשקיעו מיליארדי דולרים ביזמי נדל"ן סיניים. הפסדיהם והביקורת שלהם על חוסר השקיפות פוגעים במוניטין של סין כשותפה אמינה למשקיעים זרים. עובדה זו מדגישה את המגבלות של אסטרטגיית השתיקה בכל הנוגע למגזרים כלכליים המקושרים זה לזה באופן גלובלי.

כיצד משתיקה במהלך משברים מנוגדת לתקשורת על הצלחות?

הניגוד בין התקשורת של סין בנוגע למשברים לבין ההצלחות קשה להיות גדול יותר. בעוד שמשבר הנדל"ן נתקל בחומת שתיקה, הישגים בטכנולוגיות מבטיחות נחגגים בקול רם. התקדמות בבינה מלאכותית, כלי רכב חשמליים וחקר החלל מועברת בכל הערוצים הזמינים.

אסטרטגיית תקשורת סלקטיבית זו פועלת לפי העיקרון שרק חדשות התואמות את הנרטיב הרצוי מופצות. סיפורי הצלחה מוגזמים לעתים קרובות, בעוד שבעיות מתעלמות באופן שיטתי. אסימטריה זו במדיניות מידע אופיינית למערכות סמכותניות ששומרות על הלגיטימיות שלהן על ידי שליטה בתפיסת הציבור.

איזו השפעה יש לאסטרטגיה הזו על האמון?

האסטרטגיה של הסתרת משברים תוך כדי התפארות בהצלחות פוגעת באופן פרדוקסלי באמון הציבור. בעוד שהממשלה מקווה להימנע מפאניקה על ידי דיכוי חדשות שליליות, השתיקה מובילה לעתים קרובות לחוסר ודאות גדול עוד יותר. אנשים מפתחים תחושה מתי מידע מוסתר, מה שמלבה ספקולציות ושמועות.

במקרה של משבר הדיור, היקף הבעיות ברור למשפחות ולמשקיעים הנפגעים, למרות הצנזורה. לכן, שתיקת הממשלה מתפרשת לא כהרגעה, אלא כסימן של חוסר אונים או חוסר שקיפות. הדבר פוגע באמון ביכולת הממשלה להתמודד עם משברים.

כיצד ישפיעו מגמות דמוגרפיות על עתיד ענף הנדל"ן?

מגמות דמוגרפיות בסין מחריפות משמעותית את הבעיות המבניות של מגזר הנדל"ן. עם קצב עיור שכבר מגיע ל-70 אחוזים, הצמיחה העירונית מאטה. במקביל, מדיניות הילד האחד של העבר ושינויים תרבותיים מובילים לירידה בשיעורי הילודה ולאוכלוסייה מזדקנת.

שינויים דמוגרפיים אלה משמעותם שהביקוש לדיור חדש בטווח הארוך יירד באופן מבני. מומחים צופים שייתכן שיחלפו 30 עד 40 שנה כדי להפחית את עודף ההיצע הנוכחי של נדל"ן. זה הופך את משבר הדיור לבעיה ארוכת טווח שלא ניתן לפתור באמצעות צעדי תמריצים כלכליים לטווח קצר.

אילו חלופות קיימות לאסטרטגיית השתיקה?

תיאורטית, ממשלת סין יכלה לבחור באסטרטגיית תקשורת שקופה יותר. דיון פתוח על האתגרים בענף הנדל"ן היה יכול לחזק את האמון וליצור ציפיות ריאליות. ממשלות מערביות רבות נוקטות באסטרטגיה של פתיחות מבוקרת בעתות משבר, תוך הכרה בבעיות ובמקביל מתווה פתרונות.

עם זאת, אסטרטגיה כזו סותרת את הדנ"א הפוליטי של המפלגה הקומוניסטית. המערכת נועדה להקרין חוסר תקינות ולדכא כל צורה של ביקורת. דיון פתוח בבעיות מערכתיות עלול להתפרש כחולשה ולאתגר את סמכותה של המפלגה. לכן, למרות חסרונותיה הברורים, אסטרטגיית השתיקה נותרה האפשרות המועדפת.

כיצד המשבר משפיע על מגזרים אחרים במשק?

למשבר הנדל"ן יש השלכות הרבה מעבר למגזר עצמו. ענף הבנייה, שבאופן מסורתי היה מנוע מרכזי לצמיחתה של סין, מצטמצם מזה שנים. הביקוש לחומרי בניין, מכשירי חשמל ביתיים ואפילו כלי רכב צנח. רשויות מקומיות, התלויות במידה רבה במכירת קרקעות, נמצאות תחת לחץ כלכלי עצום ונאלצות לקצץ בהוצאות.

המשבר משפיע גם על מערכת הבנקאות, שכן הלוואות רבות ליזמי נדל"ן עלולות להפוך ללא מבצעיות. למרות שהבנקים הסיניים נותרו עמידים עד כה, הסיכון לבעיות מערכתיות עולה עם משך המשבר ועומקו. זה מסביר חלקית מדוע, למרות מדיניות השתיקה שלה, הממשלה עובדת באופן פעיל על פתרונות מאחורי הקלעים.

כיצד מגיבים השווקים הפיננסיים לשקט?

השווקים הפיננסיים מגיבים בספקנות גוברת לאסטרטגיית השתיקה של סין. מחיקת אוורגרנדה מהמסחר היא רק סמל אחד לחוסר הוודאות הגובר סביב מצבה האמיתי של הכלכלה הסינית. משקיעים בינלאומיים מתלוננים על חוסר השקיפות, ובמקרים מסוימים אף נסוגים מהשוק הסיני.

תגובת השוק חושפת את מגבלותיה של אסטרטגיית השתיקה. בעוד שניתן לשלוט בתקשורת המקומית, משקיעים בינלאומיים אינם ניתנים להטעיה בקלות. הם מעריכים השקעות על סמך מידע זמין, וחוסר שקיפות נחשב כסיכון. זה מוביל לעלויות הון גבוהות יותר עבור חברות סיניות ומסבך את ניהול המשברים.

מהן ההשלכות ארוכות הטווח של אסטרטגיית השתיקה?

ההשלכות ארוכות הטווח של אסטרטגיית השתיקה של סין חורגות מעבר למשבר הנדל"ן הנוכחי. הסתרה שיטתית של בעיות תוך התפארות בהצלחות בו זמנית יוצרת תמונה מעוותת של המציאות הכלכלית. דבר זה עלול להוביל להקצאה שגויה של משאבים, שכן החלטות פוליטיות מבוססות על מידע חלקי או מעוות.

ברמה הבינלאומית, אסטרטגיית השתיקה של סין פוגעת באמינותה כשחקן עולמי אחראי. כאשר משברים מוסתרים באופן שיטתי, מתעוררים ספקות לגבי מהימנות המידע הסיני באופן כללי. דבר זה עלול לפגוע בשאיפותיה של סין למלא תפקיד גדול יותר בממשל העולמי.

מדוע שתיקה אינה ניתנת לשמירה לאורך זמן

האסטרטגיה של בייג'ינג, של שתיקה במהלך משברים והתפארות בהצלחות, עשויה לעבוד בטווח הקצר, אך היא אינה בת קיימא בטווח הארוך. משבר הדיור מדגים את מגבלותיה של אסטרטגיית תקשורת זו. בעוד שניתן לשלוט בדיווחים מקומיים, לא ניתן לצנזר את השפעותיו של משבר מערכתי.

מחיקת אוורגרנדה מהמסחר מסמנת אפוא לא רק את סופה של תאגיד, אלא גם נקודת מפנה בתפיסת המודל הכלכלי של סין. המשבר נמשך, לא משנה כמה הדממה מחרישת אוזניים. הטרגדיה טמונה לא רק בנזק הכלכלי, אלא גם בהזדמנות שהוחמצה לבנות אמון באמצעות שקיפות ותקשורת פתוחה. אולם, במערכת המבוססת על שליטה במידע, הזדמנות זו נותרה בלתי מנוצלת. אוורגרנדה אולי נעלמה מהבורסה, אך הבעיות המבניות שהובילו לנפילתה נותרו ולא ייעלמו באמצעות שתיקה.

☑️ תמיכה ב- SME באסטרטגיה, ייעוץ, תכנון ויישום

☑️ יצירה או התאמה מחדש של האסטרטגיה הדיגיטלית והדיגיטציה

☑️ הרחבה ואופטימיזציה של תהליכי המכירה הבינלאומיים

Platforms פלטפורמות מסחר B2B גלובליות ודיגיטליות

פיתוח עסקי חלוץ

 

אני שמח לעזור לך כיועץ אישי.

אתה יכול ליצור איתי קשר על ידי מילוי טופס יצירת הקשר למטה או פשוט להתקשר אליי בטלפון +49 89 674 804 (מינכן) .

אני מצפה לפרויקט המשותף שלנו.

 

 

Xpert.Digital הוא מוקד לתעשייה עם מיקוד, דיגיטציה, הנדסת מכונות, לוגיסטיקה/אינטרלוגיסטיקה ופוטו -וולטאים.

עם פיתרון הפיתוח העסקי של 360 ° שלנו, אנו תומכים בחברות ידועות מעסקים חדשים למכירות.

מודיעין שוק, סמוקינג, אוטומציה שיווקית, פיתוח תוכן, יחסי ציבור, קמפיינים בדואר, מדיה חברתית בהתאמה אישית וטיפוח עופרת הם חלק מהכלים הדיגיטליים שלנו.

אתה יכול למצוא עוד בכתובת: www.xpert.digital - www.xpert.solar - www.xpert.plus