SMA Solar: תעשיית השמש בסערה - חלקים של Solaredge, Enphase ו- SMA Solar בלחץ - סימן של חוזק או חולשה?

קונרד וולפנשטיין

לפני שנתיים

SMA סולארי במשיקה האירופה האינטרסרית, היא הגדולה בעולם בתעשיית השמש

SMA סולארי במשיקה האינטרסרית של אירופה, היא הגדולה בעולם בתעשייה השמש - תמונה: SMA טכנולוגיית סולארית AG AG

🌞 יש כיום אי שקט בענף השמש: SolarEdge, Enphase ו- SMA Solar

ענף השמש חווה זמנים סוערים, במיוחד השמות הגדולים כמו SolarEdge, Enphase ו- SMA Solar הם מוקד המשקיעים ומשקפי השוק. על פי הדיווחים הנוכחיים, מניות החברות הללו היו בלחץ אדיר. לדוגמה, היו אזהרות רווחים עבור Solaredge ו- Enphase, שלא רק העמיסו על מניותיהן, אלא גם השפיעו על החברה הגרמנית SMA Solar.

בעבר האחרון, יש תשומת לב מיוחדת לתוצאות של SMA Solar, מכיוון שלפי הסיכויים המאכזבים של האנספזה וסולארדג ', היו תקוות גדולות לחברה זו. לרוע המזל, SMA Solar נכנע גם בבורסה, מה שגרם לאנליסטים לבטא אזהרה.

ניתן לייחס פיתוח זה גם לנתוני מכירות חלשים של Solaredge ברבעון השלישי ולאותות פסימיים לרבעון הרביעי. הודעות אלה הובילו ללחץ מכירות חזק על מניות חברות אלה.

למרות התסיסה הנוכחית, התצוגה לטווח הארוך לתעשיית השמש היא בדרך כלל חיובית בגלל מעבר האנרגיה הגלובלי והצורך באנרגיות מתחדשות. משקיעים ומומחים בתעשייה יצטרכו לפקוח עין על ההתפתחויות כדי לראות כיצד חברות אלה מסתגלות וכיצד מתפתחים תנאי השוק. 🌍💡

📊🌞 ניתוח SMA Solar 📈💼

📈 תנודות בשוק וגורמי השפעה

ביצועי המניות של SMA Solar הם תוצר של גורמים רבים המשפיעים. תנועות נדיפות בשוק המניות יכולות להיות מופעלות על ידי אירועים כלכליים, פוליטיים וספציפיים לחברה. מצד אחד, תנודות המחירים משקפות את תגובת המשקיעים למידע חדש, כגון תוצאות רבעוניות או שינויים בספרי ההזמנות. מצד שני, אירועים חיצוניים, כמו החלטות פוליטיות המשפיעות על תעשיית השמש, או שינויים במחירי חומרי הגלם, יכולים גם להוביל להתאמות מהירות למצב הרוח בשוק.

☀️ דינמיקה של ענף השמש

תעשיית השמש עצמה כפופה להתפתחות דינאמית. המעבר הגלובלי לאנרגיות מתחדשות, המונע על ידי שינויי אקלים וקידום פוליטי של טכנולוגיות ידידותיות לסביבה, יוצר סביבה בה חברות כמו SMA Solar יכולות לשגשג. טכנולוגיות חדשות, הגדלת היעילות וירידה בעלויות עבור טכנולוגיות סולאריות פותחות שווקים חדשים ומניעות את הביקוש לתושבים באיכות גבוהה ופתרונות סולאריים אחרים.

🏭 אתגרים בתעשייה

אולם הענף עומד גם בפני אתגרים: לחץ תחרותי, תנודות מחירים בחומרי גלם וחוסר וודאות רגולטוריים יכולים להשפיע על התפתחות SMA Solar. הירידה במטרה שנכנסת יכולה להיות סימן לתחרות מוגברת או להאטת צמיחת השוק. מצד שני, זה יכול להיות רק עיכוב זמני הנגרם כתוצאה מהמעבר הזמני של הוראות גדולות.

🎢 נסיעה ברכבת הרים של מחירי המניות

נוף המניות מאופיין בתנודות והנתח השמש SMA אינו יוצא מן הכלל. חלקם של מפיק הטכנולוגיה הסולארית הגרמנית הידועה -ידוע היה לאחרונה תנודות מדהימות באופן בלתי צפוי. עלייה מדהימה של 7% ביום רביעי ואחריו מקרה פתאומי ב -6% בבוקר של יום חמישי שלאחר מכן מעלה את השאלה אילו גורמים יכולים לתרום לנסיעת רכבת הרים זו של מחיר המניה.

💼 דמויות עסקיות יציבות

חוסר הביטחון של המשקיעים נראה נהדר, במיוחד ביחס לפרשנות המספרים המצפים. אולם מבט על נתוני העסקים מוליד תחילה תקווה: מכירות החברה ופיתוח הרווחים של החברה מוצגים על ידי צד חזק.

💰 פיתוח פיננסי חיובי

בשלושת הרבעונים הראשונים של שנת הכספים, SMA Solar רשמה עלייה במכירות בכמעט 85% ל 1.34 מיליארד יורו בהשוואה לתקופה המקבילה של השנה הקודמת. מרשימה עוד יותר, התמונה מתבצעת בעת רווח תפעולי לפני ריבית, מיסים ופחת (EBITDA), אשר עם 231 מיליון יורו היה גבוה פי ארבעה מאשר בשנה הקודמת. בסופו של דבר, ניתן להשיג רווח נקי של כ -180 מיליון יורו - עלייה בקפיצת מדרגה לעומת כ -11 מיליון יורו בשנה הקודמת.

📊 תשומות פוטנציאל עתידיות ותשומות הזמנה

הנהלת SMA Solar אישרה את תחזיותיה לשנה בכללותה ומטרתה למכירות של 1.8 עד 1.9 מיליארד יורו ו- EBITDA של 285 עד 325 מיליון יורו.

מספרים אלה בהחלט יכולים לשמש בסיס לתפיסה אופטימית אם זה לא יהיה פיתוח קלט ההזמנה. למרות ספרי ההזמנה המלאים היטב - SMA Solar רשמו הזמנות בשווי של כ -2 מיליארד יורו בסוף ספטמבר - צמיחת תשומת ההזמנה נחלשה משמעותית ב 83% בהשוואה השנתית.

על מנת לתפוס באופן מלא את נקודת המבט של SMA Solar, עליכם לשקול הן את המגמות המקרו -כלכליות והן את האסטרטגיות הפנימיות. הקיימות והעוצמה החדשנית של החברה, איכות המוצרים ויעילות הניהול ממלאים תפקיד חשוב בהצלחה לטווח הארוך.

💡 בסיס לקוח ותנאי שוק

בנוסף, בסיס הלקוחות של SMA Solar חשוב. המעבר מדלקים מאובנים לאנרגיות מתחדשות הוא מטרה פוליטית באזורים רבים, מה שאמור להוביל לביקוש הולך וגובר לטכנולוגיה סולארית. אם SMA Solar מצליחה לקבוע את עמדת הניהול הטכנולוגית שלה ולהרחיב אותה לשווקים חדשים, ההפסדים הנוכחיים לפי הסדר עשויים להתגלות כזמנית.

📈 הערכת מניות ונקודת מבט משקיעים

השאלה אם המצב סביב נתח השמש של SMA אמור להיות מעריך כחיובי או שלילי תלוי במספר גורמים. בעוד שהמכירות והרווח המרשימות מגדילות את האופטימיות, התבוננות מדוקדקת על מצב ההזמנה ותנאי השוק נדרשת כדי לפסוק שיפוט מקיף. עבור המשקיעים, רצוי להמשיך ולהתבונן בחברה והתפתחויותיה מקרוב ולהעריך הן את הסיכונים והן את ההזדמנויות הנובעות ממצב השוק הנוכחי ומהמגמות לטווח הארוך.

📣 נושאים דומים

🌞 שיתוף סולארי SMA: מבט לעתיד
💹 ניתוח ביצועי השיתוף של SMA Solar
🌍 שנה את ענף השמש: הזדמנויות וסיכונים ל- SMA Solar
💼 SMA סולארי: התמקדו בצמיחת מכירות ובמצב הזמנה
📈 SMA Share Share: מה מניע את תנודות הקורס?
🌿 אנרגיה בת קיימא: SMA סולארי על המקדמה
💡 SMA סולארי חוזק חדשני במוקד
💰 SMA סולארי: דמויות עסקיות חזקות וירידה בסדר
🤔 SMA שיתוף סולארי: האם אופטימיות מוצדקת?
🔍 ניתוח שוק: עתיד SMA Solar

#️⃣ hashtags: #sma #solar #aktien ביצוע

📊🌞 הודעה לעיתונות מה- 9 בנובמבר 2023: קבוצת SMA עם מכירות חזקות ותוצאות התוצאות לאחר תשעה חודשים 📈💼

סקירה כללית 9M 2023:

המחזור עולה ל -1,337.4 מיליון יורו (9 מ '2022: 724.1 מיליון יורו)
EBITDA עם 231.2 מיליון יורו באופן משמעותי לעומת השנה הקודמת (9M 2022: 50.2mi. אירו)
שיפור הרווחיות ותרומה חיובית לתוצאות מכל המגזרים
מלאי הזמנה גבוהה בהתמדה של 2.0MRD.EURO (30 בספטמבר 2022: 1.7MRD.EURO)
תזרים מזומנים חופשי חיובי של 78.6mio.euro מגדיל ינשופים נטו ל 302.8mio.euro
הדירקטוריון מאשר את תחזית המכירות והתוצאה לשנת 2023: מחזור 1,800MIO.EURO עד 1,900MIO.EURO; EBITDA 285MIO.EURO עד 325MIO.EURO

SMA טכנולוגיית סולארית AG (SMA/ISIN: DE000A0DJ6J9/FWB: S92) המשיכה בהצלחה בצמיחה הדינמית ברבעון השלישי של 2023. כצפוי, המקטעים בקנה מידה גדול ופתרונות פרויקטים ופתרונות מסחריים ותעשייתיים התפתחו במיוחד. בסך הכל, מחזור הקבוצה עלה ב -84.7 אחוזים בתשעת החודשים הראשונים של 2023 ל -1,337.4 מיליון יורו (9 מ '2022: 724.1 מיליון יורו). במגזר הפתרונות הביתיים, מכירות של 486.2 מיליון יורו (9 מ '2022: 229.3 מיליון יורו) הוכפלו יותר מהכפלה לאחר תשעה חודשים. במגזר הפתרונות המסחריים והתעשייתיים, המכירות גדלו באופן משמעותי ב- 74.4 אחוזים אירו לעומת 191.3 מיליון יורו ל -333.7 מיליון יורו. במגזר פתרונות הפרויקט הגדול והפרויקט, המכירות עלו משמעותית ל -517.5 מיליון יורו לאחר 303.5 מיליון יורו בשנה הקודמת (+70.5 אחוזים).

התוצאה התפעולית לפני ריבית, מיסים ופחת (EBITDA) עלתה גם היא משמעותית מ- 50.2 מיליון יורו בקבוצה בכ -360.6 אחוזים ל 231.2 מיליון יורו. זה תואם לשולי EBITDA של 17.3 אחוזים (9 מ '2022: 6.9 אחוזים). הסיבות להתפתחות החיובית שיפרו את השימוש בייצור וירידה בעלות הקבועה הנלווית בגלל היקף המכירה המוגבר. התוצאה התפעולית לפני ריבית ומיסים (EBIT) הייתה גם היא הרבה יותר בשנה הקודמת ברמה הקבוצתית עם 201.6 מיליון יורו (9M 2022: 21.8 מיליון יורו). זה תואם לשולי EBIT של 15.1 אחוזים (9M 2022: 3.0 אחוז).

כל הקטעים רשמו תוצאה חיובית, במיוחד קטע הפתרונות הביתיים. בנוסף, במגזר הפתרונות הגדול והפרויקט, פיתוח הרווחיות השתפר שוב באופן משמעותי ברבעון השלישי. פתרונות ביתיים של EBIT: 136.9 מיליון יורו (9 מ '2022: 35.4 מיליון יורו); פתרונות מסחריים ותעשייתיים: 15.8 מיליון יורו (9 מ '2022: −16.5 מיליון יורו); פתרונות בקנה מידה גדול ופרויקט: 47.3 מיליון יורו (9 מ '2022: −15.3 מיליון יורו).

"אנו מרוצים מאוד מהפיתוח העסקי בתשעת החודשים הראשונים. הצמיחה שלנו בכל המגזרים מראה כי עם ההתמקדות הברורה שלנו על ריכוז לקוחות וארגון מחדש ב- SMA לאורך תהליכי הליבה במגזרים. כבר השליינו בהצלחה את עסק הליבה שלנו," אומר ד"ר יורגן ריינרט, המנכ"ל SMA.

"לאחר מחצית ראשונה מוצלחת מאוד של השנה, הצלחנו להגדיל את הדינמיקה של המכירות ואת התוצאות בקבוצה ברבעון השלישי של 2023. בנוסף למגזר הפתרונות הביתיים הרווחיים ביותר שלנו, הן פתרונות הפרויקטים הגדולים והן הפרויקטים והפתרונות המסחריים והתעשייתיים תרמו באמצעות ביצועים תפעוליים לא פרופורציונליים ושיפרו את הרווחיות שלהם", מוסיפים שוב את ברברה גרגר, "סמינה סמינה.

התוצאה הקבוצתית עלתה משמעותית ל -180.4 מיליון יורו (9 מ '2022: 11.0 מיליון יורו). התוצאה למניה עלתה ל -5.20 יורו (9 מ '2022: 0.32 יורו).

לקבוצת SMA יש מצב פיננסי חזק במיוחד והניבה תזרים מזומנים חופשי חיובי של 78.6 מיליון יורו בתשעת החודשים הראשונים של 2023. הזעקות הנקי הגיעה ל -302.8 מיליון יורו ולכן הייתה עדיין הרבה מעל לרמה בסוף השנה (31 בדצמבר 2022: 220.1 מיליון יורו). במחיר של 41.1 אחוזים, יחס ההון נותר יציב ברמה בסוף השנה (31 בדצמבר 2022: 41.8 אחוזים).

נכון ליום 30 בספטמבר 2023, מלאי ההזמנה היה ברמה גבוהה מאוד עם 2,020.7 מיליון יורו (30 בספטמבר, 2022: 1,712.8 מיליון יורו). עם 1,647.0 מיליון יורו, יותר משלושה רבעים נובעים מעסקי המוצר (30 בספטמבר, 2022: 1,288.9 מיליון יורו). המשמעות היא שמלאי ההזמנה הקשורה למוצר רק צמצם רק מעט בהשוואה ל -31 בדצמבר 2022 (1,700.7 מיליון יורו), למרות העלייה החזקה במכירות ובזכות ההזמנה הטובה מאוד בתשעת החודשים הראשונים של השנה הכספית.

מועצת ה- SMA מאשרת את תחזית המכירות והרווחים לשנת הכספים 2023 ב- 4 באוקטובר 2023. זה רואה מכירות של 1,800 מיליון יורו ל -1,900 יורו (לשעבר: 1,700 מיליון יורו עד 1,850 מיליון יורו) ו- EBITDA של 285 מיליון יורו עד 325 מיליון יורו (לשעבר: 230 מיליון יורו 270.

תכנן את מערכת השמש שלך ליישומים הנפוצים ביותר באופן מקוון עם מתכנן מערכות השמש שלנו!

בעזרת מתכנן מערכות השמש הידידותי למשתמש שלנו אתה יכול לתכנן את מערכת השמש האישית שלך באופן מקוון. לא משנה אם אתה זקוק למערכת סולארית לבית שלך, לחברה שלך או למטרות חקלאיות, המתכנן שלנו מציע לך את ההזדמנות לקחת בחשבון את הדרישות הספציפיות שלך ולפתח פיתרון תואם.

תהליך התכנון פשוט ואינטואיטיבי. אתה מזין מידע רלוונטי פשוט. המתכנן שלנו לוקח בחשבון מידע זה ויוצר מערכת סולארית מתאימה העונה על צרכיך. אתה יכול לנסות אפשרויות ותצורות שונות כדי למצוא את מערכת השמש האופטימלית ליישום שלך.

בנוסף, אתה יכול לשמור את התוכנית שלך כדי לבדוק אותה אחר כך או לשתף אותה עם אחרים. צוות שירות הלקוחות שלנו זמין גם לשאלות ותמיכה כדי להבטיח שמערכת השמש שלך מתוכננת בצורה אופטימלית.

השתמש במתכנן מערכות השמש שלנו כדי לתכנן את מערכת השמש האישית שלך ליישומים הנפוצים ביותר וכדי לקדם את המעבר לאנרגיה נקייה. התחל עכשיו וקח צעד חשוב לקראת קיימות ועצמאות אנרגיה!